2021年11月29日，華夏銀行蘇州分行成功落地江蘇某股份有限公司并購貸款6.64億元，幫助企業收購社會資本方持有的“某煉化一體化項目”股權。這項并購貸款不僅是華夏銀行在“商行+投行”戰略轉型中的又一項成功項目，對于補足石化產品供應短板將發揮積極作用，對促進我國石化產業轉型升級、實現產業高質量發展具有重要意義。
并購貸款業務得以成功落地，是華夏銀行對“商行+投行”轉型的大力推進。眾所周知，除了傳統的信貸業務，銀行憑借資金、客戶、人才等資源，在金融服務中有著天然優勢，可以為客戶提供信貸、債券承銷和并購融資等產品在內的綜合化金融服務。
近年來，華夏銀行審時度勢，準確抓住時機，大力推進“商行+投行”的金融服務模式，促進公司金融業務模式從重資產、重資本向輕資產、輕資本轉變，從做資產向做客戶轉變，從持有資產向資產交易、資產流轉變。
在2021-2025年華夏銀行新5年規劃開局之年，該行持續深入持續推進商行+投行轉型，向輕資本轉型要效益。截至目前，這一戰略已有優異表現，投行業務規模再上新臺階，新興業務規模增長成為亮點。截至2021年三季度末，投行業務規模4671.96億元，較去年同期增長48.56%，其中新興業務規模達到2257.26億元，較去年同期增長93.04%。
并購貸款6.64億成功落地背后的“融資+融智”
結合自身的優勢，華夏銀行通過聚焦核心客戶、戰略客戶、基礎客戶，持續推進“商行+投行”服務體系與品牌建設，整合公司業務、投資銀行業務、資產管理和金融市場業務資源，優化“貸、承、投、顧”服務鏈條，為客戶提供一站式綜合化金融服務。
在江蘇某公司的案例中，華夏銀行蘇州分行成功落地6.64億并購貸款，其中，這家公司1600萬噸煉化一體化項目總投資677億元，建成投產后，可實現年產值約925億元，利稅約240億元。項目為江蘇省歷史上投資金額最大的民營制造業項目，對于補足我國石化產品供應將發揮積極作用，對促進我國石化產業轉型升級、實現產業高質量發展具有重要意義。自2018年12月正式動工后，2021年是該項目投產的關鍵之年，華夏銀行在深入了解企業投產運營的需求后，迅速響應，設計并購貸款融資方案，通過并購貸款幫助企業收購社會資本方股權，有效提高公司綜合競爭能力和盈利能力。
本次江蘇省大型并購業務的成功落地，是華夏銀行“融資+融智”專業能力的體現，可與各個業務板塊形成協同效應，帶動綜合收益。本次并購交易也將助力客戶實現戰略轉型升級，對深化銀企合作關系，增強客戶粘性，提升客戶價值具有深遠意義。同時，也是華夏銀行踐行“商行+投行”戰略、打造并購金融品牌的良好實踐。
結合商業銀行在資金、客戶、人才、信息等方面的天然優勢，并購業務是投行綜合服務能力的重要體現，一直被視為投行業務的皇冠。
在華夏銀行的創新實踐下，這種業務發展模式不乏優秀的成功案例。2020年，在華夏銀行支持下，金光紙業完成對博匯紙業的收購，助力金光紙業進一步鞏固白卡紙行業龍頭地位，該筆交易榮獲添信資本“2020年度十大最具影響力并購交易”之首，成為華夏銀行落地的并購明星項目。華夏銀行于2020年在總行投資銀行部設立并購銀團專業團隊，以滿足對并購業務專業服務不斷增長的需求，推動并購融資業務持續快速增長，并于當年實現并購業務增速位居股份制銀行首位。通過并購業務的切入，深化了銀企合作關系，為商行和其他投行業務均有較大的帶動效應。在2021年金融創新論壇上，華夏銀行摘得“十佳投資銀行創新獎”的殊榮，正是源于該行在并購業務市場影響力出色表現。
投行業務多點開花 再上新臺階
除了在并購業務的市場影響力不斷增強，華夏銀行的“商行+投行”聯動在同業融資、顧問撮合業務、跨境業務、資產證券化業務等領域均有優異表現。
在直接融資方面，2021年以來，華夏銀行通過投行標準化債券承銷業務服務AAA評級優質企業客戶191戶，其中今年新增客戶144戶，已累計為202家優質重點客戶在銀行間債券市場發行落地2414.7億元債券，高效滿足客戶直融需求，持續提升華夏銀行對重點客戶的綜合金融服務能力。積極部署耕耘金融債市場，廣覆蓋和深合作同業客戶，積極構建全譜系債券產品方陣，通過總分行協同發力，今年金融債承銷突飛猛進，截至2021年三季度末，承銷金融債37支，規模405.28億，同比增長182.82%。
在融資業務之外，華夏銀行另辟蹊徑持續拓展顧問撮合業務領域。華夏銀行通過向保險、年金、信托、基金、券商、租賃等機構所持有或管理的外部資金推薦投融資項目，為客戶提供多渠道、專業化的綜合金融服務。截至2021年三季度末，華夏銀行投行顧問撮合業務存量規模已突破3500億元，以“華夏撮合 融通華夏”為理念，成功打造華夏銀行在撮合業務市場的品牌影響力。
值得關注的是，2021年，華夏銀行境外債承銷實現破冰突破。華夏銀行于2021年3月底取得境外債承銷資格，以此為契機，進一步深化“商行+投行”戰略轉型，提升對中資企業的跨境金融服務能力。資格獲取兩周內急速破冰實現首單業務落地，短短7個月，境外債承銷業務落地33筆，規模折合人民幣571.11億元，多策并舉致力于為國內優質企業提供境外融資平臺，建立完善跨境聯動機制，推進總分支、境內外分行協同服務客戶取得實效，助力“企業走出去，外資引進來”。
在盤活企業存量資產、降低企業財務杠桿方面，華夏銀行的資產證券化業務解決了客戶的燃眉之急。2021年前三季度，華夏銀行資產證券化業務服務全國各地多家企業，發行多單具有較強市場影響力和良好示范效應的創新產品。其中成功發行的“廣東省首單國企創新型結構調整ABN”、“安徽省首單并表資產支持票據”、“個人住房抵押貸款資產支持證券”等項目，在市場上樹立了華夏銀行資產證券化的良好口碑。
“商行+投行”轉型持續推進 呈現新亮點
“商行+投行”的模式下，商業銀行進行商投聯動，可以突破傳統存貸匯業務，進行綜合化轉型。在一系列的創新舉措下，華夏銀行投行業務規模再上新臺階，新興業務規模增長迅猛。
截至2021年三季度末，投行業務規模4671.96億元，較去年同期增長48.56%，其中新興業務規模達到2257.26億元，較去年同期增長93.04%，投行業務實現全面突破，多點開花。
在確定戰略之初，華夏銀行的投行業務就獲得突飛猛進的進步，2020年，華夏銀行債券承銷規模同比排名持續提升；在并購融資、ABN、市場化債轉股實現零的突破。
新五年發展規劃的開局之年，華夏銀行深入踐行“商行+投行”戰略，除了傳統投行業務的創新，在金融市場業務、貿易金融、資產托管等業務條線，同樣取得重要成果。在金融市場業務中，通過債券交易、金融市場重點產品和投融資工具推廣，帶動分行存款余額1120億元，投行中間業務收入1.84億元，托管業務3146.97億元，綠色債券投資87.41億元，推動對高信用評級的重點客戶發起主動授信752戶。
在貿易金融方面，1-9月，華夏銀行累計協助香港分行落地境外債券承銷業務24筆，投資及承銷規模約8.72億美元，實現承銷手續費收入258萬元。
在資產托管業務上，華夏銀行持續加強新產品研發，不斷實現托管服務新突破。今年以來，華夏銀行托管基金數量突破100只、凈值首次突破2200億元，新增托管ETF、FOF、MOM等品種，托管基金類型已涵蓋市場絕大部分品種，實現中間業務收入同比增幅60.57%。
在產業結構升級、金融脫媒、客戶融資需求多樣化的背景下，“商行+投行”的綜合性經營模式可以拓展銀行盈利來源、擴大市場份額，提高競爭力。華夏銀行正從重資產、重資本向輕資產、輕資本轉變，在全行員工不斷的努力和創新舉措下，穩步轉型向綜合化經營邁進。
來源：華夏銀行
編輯：李亞鍵
審核：劉鶴洋